CTA策略之利用相对强弱RSI实现低买高卖

一、摘要

在中国商品期货投机市场中，价格的涨跌就像多方和空方拔河比赛，哪方的力量更强大，价格趋势就会跟着哪个方向走，因此分析期货市场中的双方力量就很重要，而RSI指标就是分析多方和空方力量的神器。

二、RSI简介

RSI英文全称Relative Strength Index，即相对强弱指标，由著名的技术分析派大师威尔斯·维尔德于1786年6月创造。它是根据一段时间内，上涨幅度的和与下跌幅度的和的比率绘制的一种技术曲线，能够反映出市场一定时期内的景气程度，最早就是应用于期货交易，尤其是适合用于短线交易。

三、RSI原理

RSI的原理很简单，就是通过一系列的数学运算，得出商品期货市场中买卖双方的力量强弱对比，从而预测未来价格的趋势方向。比如在螺纹钢期货市场中，如果超过一半的人要买，这就是买方市场，价格自然就会上涨；如果超过一半的人要卖，这就是卖方市场，价格就会下跌。

RSI指标的数值范围是0~100，但大部分都是在20~80之间波动，如果RSI的值超过80就说明该品种被过度买入，在这段时期内，多头获利丰厚，落袋为安卖出纷涌而至，抛售压力相应增大，容易导致价格回落。如果RSI的值低于20就说明该品种被过度卖出，价格容易出现反弹。

四、SRI计算

第1步：计算价格上涨(U)和下跌幅度(D)

• 在价格上涨中：
  • U = 收盘价 - 上根K线收盘价
  • D = 0
• 在价格下跌中：
  • U = 0
  • D = 收盘价 - 上根K线收盘价

注意：U和D不能是负数，如果相邻K线价格相同，则U和D均等于零

YC := REF(C, 1);  // 上根K线收盘价
U := MAX(C - YC, 0);  // 计算收盘价与上根K线收盘价的差，在该差值与0之间取最大值
D := ABS(C - YC);  // 计算收盘价与上根K线收盘价的差，取该差值绝对值的2周期移动平均值

第2步：计算相对强弱

RS := SMA(U, 2, 1) / SMA(D, 2, 1);  // 分别计算U和D的2周期平均值，计算U和D的比值

第3步：计算相对强弱指标

RSI ^^ RS * 100;  // 将比率乘以100，保证了其值范围在0~100之间

从上面的公式可以看出，RSI的计算过程非常简单，一句话可以概括为：在某个时间段价格上涨所产生的波动占整个波动的百分比。

五、策略回测

回测配置 品种：豆一主力连续合约 数据周期：2015-02-22至2020-12-16 K线周期：日线 滑点：开平仓各2跳

回测绩效 资金曲线

六、总结

世界上没有完美的预测工具，RSI也不例外，根据选择K线周期的不同，RSI给出的结果也不同，理论上短周期的RSI能及时给出交易信号，但可靠性较差。中长周期的RSI信号可靠，但反应滞后，常常错过交易机会。

总的来说，RSI指标主要用于辅助参考，并不意味着市场趋势一定会向它预示的方向发展，尤其在市场波动剧烈时，还应该参考其他指标进行综合分析。

注意：本文内容旨在对量化交易初学者进行基础教育，本文策略不可直接实盘使用。